Questo indicatore del vasto mercato azionario si basa sui concetti chiave per quanto riguarda i prezzi e le medie mobili.

Ogni prezzo rappresenta un consenso momentaneo di valore tra i partecipanti al mercato, mentre una media mobile rappresenta un consenso medio di valore durante l

a sua finestra di tempo.

Ciò significa che quando un titolo è scambiato al di sopra della sua MA (media mobile), l’attuale consenso di valore è superiore alla media – rialzista.

Quando un titolo è scambiato al di sotto della sua MA, il consenso corrente di valore è inferiore alla media – ribassista.

S&P500 settimanale e MA a 26-settimane; il titolo sopra la MA a 50-giorni con linee di riferimento al 75% e  25%.

 

Titoli sopra la MA a 50-giorni

Quando l’indicatore “titoli al di sopra della loro MA a 50-giorni ” raggiunge un estremo – superiore al 75% o al di sotto del 25% e poi si allontana da quel livello,

mostra che la tendenza di medio termine ha raggiunto un probabile punto di svolta.

Un’inversione di questo indicatore evidenzia un segnale per l’intero mercato: comprare quando si gira verso l’alto e vendere quando si gira verso il basso.

Nella seconda parte del 2013, in quanto il mercato ha iniziato a salire quasi senza pullback, segnali di acquisto provenienti da inversioni al rialzo hanno iniziato

a verificarsi a livelli più alti del 25%.

Questi segnali non rimarcano alcuna inversione – nessun indicatore lo fa – ma quando “lampeggia” il suo segnale, faremmo meglio a prestare attenzione.

Quando il mercato è in trend e più alto, la percentuale di titoli sopra le loro medie mobili continua a crescere.

In un ampio trend al ribasso, il numero di azioni sopra le loro MA continua la contrazione (cioè a ridursi).

Questo indicatore tiene traccia di tutti i titoli trattati al New York Stock Exchange, Borsa americana, e NASDAQ e calcola quanti di loro commerciano sopra le loro

medie mobili.

Viene tracciata tale percentuale come una linea che oscilla tra 0% e 100%.

Possiamo usare il modello di questa linea per confermare le tendenze del mercato e anticipare le inversioni.

L’indicatore per il monitoraggio del numero di azioni (titoli) al di sopra della loro MA a 50-giorni è incluso in molti pacchetti software.

Mi piace vederlo su un grafico settimanale, dove ci aiuta a catturare inversioni di mercato intermedie – il mercato gira di buon auspicio in tendenze che

durano da diverse settimane a diversi mesi.

Non è necessario guardare a questo indicatore quotidianamente, ma può essere una parte importante del lavoro del fine settimana.

In teoria, la lettura più alta possibile di questo indicatore sarebbe del 100%, se tutti i titoli sono saliti al di sopra delle loro MA.

La sua cifra leggibile più bassa possibile è di 0% , e si avrebbe se tutti i titoli dovessero scendere al di sotto delle loro MA.

In pratica, solo mosse di mercato eccezionali oscillano vicino agli estremi del 90% o 10%.

Normalmente, questo indicatore tende a superare al di fuori vicino a 75%, e inferiore al di fuori vicino al 25%.

Disegno due linee di riferimento sul suo grafico a 75% e 25% e avvio la ricerca della svolta del mercato, quando questo indicatore si avvicina a quei livelli.

La percentuale di titoli al di sopra della loro MA a 50-giorni dà i suoi segnali di trading, non raggiungendo alcuno di questi livelli, ma piuttosto invertendo

vicino a quei livelli.

Ciò segnala il completamento di una cima (massimo) salendo fino a, o sopra,  la linea di riferimento superiore e poi cadendo sotto quella linea.

Ci segnala che il fondo è stato formato quando questa scende al di sotto, o anche vicino alla linea di riferimento inferiore e poi gira in su.

Si noti che le cime (i massimi) di questo indicatore tendono ad essere ampi, mentre i suoi fondali sono più nitidi.

I piani alti (massimi) sono formati dall’ avidità, che è un’ emozione più felice e a più lunga durata.

I fondali sono formati dalla paura – un’emozione più intensa e a più breve durata.

Mentre alcuni segnali di questo indicatore sono giusto in tempo nel catturare le inversioni,  altri segnano solo pause temporanee in grandi tendenze (principali).

Che questo serva a ricordare di non fare mai affidamento su un unico indicatore per le decisioni di trading.

Utilizzare più strumenti: quando si confermano i segnali a vicenda, si rafforzano a vicenda.